ABD hisse senetleri, Milton Kasırgası’nın Florida üzerindeki etkilerinin azalmaya başlamasıyla yeni rekor seviyelere ulaştı. Yatırımcılar şimdi, bugün açıklanması beklenen Eylül ayı Tüketici Fiyat Endeksi (TÜFE) raporu ile birlikte ABD faiz oranları görünümüne odaklanıyor. Son dönemdeki şiddetli hava koşulları ve Orta Doğu’daki jeopolitik endişelere rağmen, ABD ekonomisi %3’ün üzerinde güçlü bir büyüme oranını sürdürüyor gibi görünüyor.
Piyasa duyarlılığı, gelecek ay Federal Rezerv’in faiz indirimine gitme olasılığının azaldığını gösteriyor ve mevcut tahminler %80’in biraz üzerinde bir olasılığa işaret ediyor. Faiz vadeli işlem eğrisi son bir ayda yaklaşık 50 baz puan yükseldi ve bu durum, Fed politika yapıcılarının son toplantılarında belirttikleri %2,9’luk “nötr” orana kıyasla önemli ölçüde daha yüksek olan yaklaşık %3,5’lik potansiyel bir Federal Rezerv “nihai oranına” işaret ediyor.
Çarşamba günü geç saatlerde yayınlanan toplantı tutanakları, yetkililerin büyük çoğunluğunun gevşeme döngüsünü başlatmak için yarım puanlık bir faiz indirimine taraftar olduğunu, ancak bu ilk hamlenin gelecekteki ayarlamalar için sabit bir hız belirlemeyeceği konusunda fikir birliği olduğunu ortaya koydu. San Francisco Federal Rezerv Bankası Başkanı Mary Daly, bu yıl bir veya iki ek faiz indiriminin olası sonuçlar aralığını kapsadığını belirtti.
Çarşamba günü 10 yıllık Hazine getirileri Temmuz ayından bu yana en yüksek seviyeye ulaşırken, hem iki hem de 10 yıllık getiriler şimdi %4’ün üzerinde sağlam bir şekilde yer alıyor. Piyasa enflasyon beklentileri de arttı ve 10 yıllık enflasyona karşı korumalı menkul kıymetler, üç aylık yüksek seviyelere yakın %2,3’lük “başabaş” beklentilerine işaret ediyor.
Gelecek ay yapılacak ABD ara seçimleri öncesinde, yatırımcıların uzun vadeli devlet borçlarını ellerinde tutmak için talep ettikleri ekstra getiriyi ölçen Hazine’nin 10 yıllık vade primi bu hafta pozitif bölgeye döndü. Bu değişim, yatırımcıların bugünkü TÜFE raporunu beklemesiyle gerçekleşiyor. Tahminler, yıllık TÜFE enflasyonunun üç yılı aşkın sürenin en düşük seviyesi olan %2,3’e gerilemesini öngörürken, “çekirdek” enflasyonun %3,2 civarında kalması bekleniyor.
Dallas Fed Başkanı Lorie Logan, enflasyonun %2 hedefini aşma potansiyeli konusunda endişesini dile getirerek, fed fon oranını hızla “normal” veya “nötr” bir seviyeye düşürmeye karşı dikkatli olunması gerektiğini tavsiye etti.
Petrol fiyatları bugün nispeten istikrarlı seyretti ve ABD ham petrolü varil başına 74 doların hemen üzerinde seyretti. Enerji piyasasındaki sakinliğe rağmen, petrol fiyatları hala yıllık bazda %10’dan fazla düşüş gösteriyor ve bu durum manşet enflasyon üzerinde aşağı yönlü bir baskı oluşturuyor. ABD’de perakende benzin fiyatları sekiz ayın en düşük seviyesinde.
Cuma günü büyük bankaların raporlarıyla başlayacak olan üçüncü çeyrek ABD kazanç sezonu öncesinde, S&P 500 Çarşamba günü %0,7 yükselerek yeni zirvelere ulaştı. Endeks şimdi yılbaşından bu yana %21,4 artışla, Deutsche Bank analistlerine göre 1997’den bu yana yılın bu noktasındaki en güçlü performansı sergiliyor.
Hisse senedi vadeli işlemleri, bugünkü açılış gonguna kadar kazançlarının çoğunu korudu ve sadece TÜFE raporu beklentisiyle hafif bir düşüş yaşadı. Bu arada, denizaşırı piyasalar direnç gösterdi ve Çin hisse senedi endeksleri son dönemdeki düşüşlerin ardından toparlandı. Avrupa hisse senetleri ise avronun bir aylık düşük seviyeye gerilemesiyle %0,5 düşüş yaşadı.
Japonya’da, Nikkei endeksi yenin dolara karşı değer kaybetmesiyle yükseldi. Berkshire Hathaway (NYSE:BRKa) bu durumdan yararlanarak yen cinsinden tahvil teklifinde 281,8 milyar yen (1,9 milyar dolar) topladı ve bu durum potansiyel olarak Japon varlıklarına artan ilgiye işaret ediyor.
Şirket haberlerinde, GSK’nin Londra’daki hisseleri, şirketin Zantac ilacıyla ilgili ABD davalarında 2,2 milyar dolarlık bir anlaşmaya varmasının ardından %6 yükseldi.
Önümüzdeki dönemde, ABD piyasaları Eylül ayı TÜFE verileri ve haftalık işsizlik başvurularıyla yön bulacak. Federal Rezerv Yönetim Kurulu Üyesi Lisa Cook, New York Fed Başkanı John Williams ve Richmond Fed Başkanı Thomas Barkin’in konuşma yapması planlanıyor.
Delta Airlines (NYSE:DAL) ve Domino’s Pizza (NYSE:DPZ), kazanç raporlarını açıklayacak şirketler arasında yer alıyor ve ABD Hazinesi 22 milyar dolarlık 30 yıllık tahvil ihalesini gerçekleştirecek.
Reuters bu makaleye katkıda bulunmuştur.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.
